Аннотация и ключевые слова
Аннотация (русский):
Показатели рентабельности входят в группу ключевых финансовых показателей деятельности современного коммерческого банка, в частности выступают в качестве одного из главных критериев эффективности функционирования коммерческого банка, использования активов и пассивов. Рост рентабельности коммерческого банка способствует улучшению его финансового состояния, рентабельность является одной из составляющих конкурентоспособности коммерческого банка, рентабельность имеет важное значение для собственников бизнеса и инвесторов. Улучшение рентабельности выступает инструментом увеличения инвестиционной привлекательности банка, способствует росту рыночной стоимости акций. Повышение рентабельности выступает одной из основных задач современного коммерческого банка. Проведён сравнительный анализ показателей рентабельности по крупнейшим коммерческим банкам России: ПАО Сбербанк, ПАО ВТБ, ПАО Газпромбанк, АО «Россельхозбанк», АО «Альфа-Банк» и др. Установлено, что в последние годы рентабельность коммерческих банков России была достаточно неустойчивой, но большая часть из них рентабельна как по капиталу, так и по активам. По показателю рентабельности капитала лидируют банки с государственным участием - 16, 1 %. Проведённый анализ двух основных показателей рентабельности (активов и капитала) подтвердил подверженность их ряду внутренних и внешних факторов. Обозначены причины снижения рентабельности активов коммерческих банков: проблемы с внешним фондированием, доступом к международным рынкам капитала на фоне санкций к российским банкам; снижение цен на нефть и другие сырьевые товары, что приводит к замедлению роста экономики страны; увеличивающаяся инфляция; значительный рост доли проблемных кредитов и дополнительных затрат, связанных с взысканием, и пр. Сделаны предложения по повышению рентабельности.

Ключевые слова:
рентабельность, финансовое состояние банка, показатели рентабельности, финансовый леверидж, капитал коммерческого банка, активы банка
Текст
Введение Важным показателем, характеризующим состояние банковской системы страны, выступает рентабельность (прибыльность) банка. Показатель рентабельности коммерческого банка позволяет оценить эффективность использования банковских средств, привлечения и размещения банковских ресурсов. Практическое значение рентабельности для менеджмента коммерческого банка состоит в том, что данный показатель позволяет оценить соотношение между полученными результатами в периоде и полученным результатом в целом за год. Расчёт показателей рентабельности коммерческого банка дополняет анализ показателей прибыли, поскольку абсолютных показателей прибыли недостаточно для оценки прибыльности, эффективности работы банка. Коммерческие банки могут иметь сопоставимый размер прибыли, но при этом различные размеры доходов, затрат, активов и пассивов. Для сравнительной оценки эффективности банковской деятельности в данном случае и необходимы показатели рентабельности, которые являются относительной величиной, позволяют оценить отдачу финансовых ресурсов. Как известно, постоянно растущая рентабельность банка свидетельствует, с одной стороны, о положительном развитии банка в направлении роста прибыли, а с другой стороны, о неразвитости самой банковской системы. Так, в соответствии с экономическим законом о тенденции нормы прибыли к понижению (в частности, с развитием экономики и банковской системы) рентабельность должна постепенно уменьшаться в силу роста издержек обращения и снижения цены заимствования. Однако указанный выше закон о тенденции нормы прибыли к понижению может проявляться лишь как тенденция к снижению и поэтому при рассмотрении развития банковской системы в краткосрочном периоде рентабельность может не только не снижаться, а, наоборот, существенно возрастать как результат проявления тех же факторов, определяющих издержки. Например, внедрение новых продуктов несёт в себе удорожание издержек, что влечёт за собой повышение цены. Далее применение новых технологий в банковской сфере позволяет сократить рабочую силу, что впоследствии приводит к снижению издержек и т. д. Поэтому если рассмотреть динамику рентабельности в любой банковской системе (как американской, так и европейской), то можно заметить, что показатели рентабельности имеют неустойчивый характер и изменяются циклически (либо повышаются, либо понижаются) при сохранении общей тенденции к сокращению. Не является исключением и банковская система России [1], в которой рентабельность банков имеет крайне неустойчивую динамику. Роль и значение показателей рентабельности в системе финансового анализа деятельности коммерческого банка заключается в следующем: - показатели рентабельности выступают в качестве одного из ключевых критериев эффективности функционирования коммерческого банка, использования активов и пассивов. В связи с этим в блок анализа эффективности банка в обязательном порядке включаются показатели рентабельности; - рост рентабельности коммерческого банка способствует улучшению его финансового состояния. В свою очередь, нерентабельная деятельность коммерческого банка выступает источником повышенных финансовых рисков, ограничивает возможности менеджмента в решении задачи формирования собственного капитала; - рентабельность является одной из составляющих конкурентоспособности коммерческого банка; - рентабельность имеет важное значение для собственников бизнеса и инвесторов, соответственно, улучшение рентабельности выступает инструментом увеличения инвестиционной привлекательности банка, способствует росту рыночной стоимости акций. Для расчёта уровня рентабельности коммерческого банка необходимо сопоставить результаты его деятельности (прибыль) с затратами, которые обеспечили получение этого результата. Состояние проблемы Совокупность критериев рентабельности нужно рассматривать как систему, как комплексную объективную характеристику, отражающую реальный результат работы банка и его соответствие поставленным целям. Рентабельность кредитных организаций отражает не только финансовые результаты деятельности, но и систему управления, построенную на соблюдении обоснованной и выбранной стратегии деятельности банка (системы целей работы банка, распределённых по значимости и ценности) и контроля за процессом реализации банковских продуктов. Следует отметить, что в современных условиях издержки банков могут многократно возрастать под влиянием на них ряда факторов, как внутренних, так и внешних (в частности, необходимости разработки новых продуктов или услуг, предоставляемых банками, чтобы не «упустить» клиента; внедрения новых технологий, особенно в условиях цифровизации экономики; привлечения более квалифицированной рабочей силы; проведения рекламной компании). В то же время происходит снижение стоимости услуг за счёт усиления конкуренции, сокращения спроса на традиционные продукты, уменьшения процентной маржи, что в конечном счёте приводит к сокращению прибыли и, соответственно, рентабельности. Кроме того, динамика показателей рентабельности обусловлена воздействием жёстких нормативных мер регулятора, который на законодательном уровне устанавливает требования по обеспечению достаточного уровня рентабельности как фактора достижения устойчивого экономического положения коммерческих банков в стране [2]. Состав показателей рентабельности коммерческих банков закреплён в Указании Банка России от 3 апреля 2017 г. № 4336-У «Об оценке экономического положения банков» [3]: - показатель прибыльности активов, рассчитываемый как отношение прибыли до налогообложения банка, очищенной от чистых доходов от разовых операций, к среднегодовой величине активов; - показатель прибыльности капитала, рассчитываемый как отношение прибыли до налогообложения коммерческого банка, очищенной от чистых доходов от разовых операций и начисленных налогов, к средней величине капитала банка; - коэффициент чистой процентной маржи, рассчитываемый как отношение чистых процентных и других аналогичных доходов коммерческого банка к среднегодовой величине активов за аналогичный период. В качестве более корректного анализа рентабельности банков используются два показателя - рентабельность активов и рентабельность капитала. Первый рассчитывается как отношение прибыли банка к среднегодовой величине активов. При этом на практике могут использоваться два подхода к расчёту данного показателя [4]: ROA1 = П/ОСа, ROA2 = (П - Дн)/ОСа, где П - чистая прибыль коммерческого банка за анализируемый период; ОСа - среднегодовая величина активов коммерческого банка; Дн - величина нестабильного дохода коммерческого банка. Различие между методиками определения коэффициента ROA заключается в очищении показателя рентабельности от величины нестабильных доходов коммерческого банка. Следует отметить, что прирост рентабельности банка преимущественно за счёт нестабильных доходов не может рассматриваться в качестве положительной тенденции. Нормативное значение коэффициента ROA1, рассчитанного на базе чистой прибыли, находится в границах от 0,35 до 1,15 %. Нормативное значение коэффициента ROA2, рассчитанного на базе чистой прибыли, находится в границах от 0,6 до 1 %. Для повышения эффективности системы управления финансовыми результатами кредитной организации проводится анализ источников доходов и расходов банковской деятельности, оценивается влияние факторов, обозначаются пути оптимизации расходов и направления роста доходов. Ввиду широкого спектра оказываемых услуг, процесс формирования финансовых результатов особо актуален для кредитных институтов. Рассмотрим более подробно динамику рентабельности активов российских банков за период 2013-2018 гг. Анализ рентабельности активов банков Как показывает банковская статистика, максимальный уровень рентабельности активов ROA1 был достигнут в 2013 г. и составил 1,9 %. Под влиянием кризисных явлений в российской экономике в 2014 и 2015 гг. рентабельность активов снизилась - до 0,9 % в 2014 г. и 0,3 % в 2015 г. Далее на фоне постепенного улучшения экономической ситуации в стране показатель рентабельности активов банков страны в 2016 г. повысился до 1,2 %, но уже в 2017 г. вновь снизился до 1,0 %, что оказалось значительно ниже докризисного уровня 2013 г. В первом полугодии 2018 г., по сравнению с аналогичным периодом 2017 г., процесс снижения рентабельности активов продолжился (рис.1). Рис. 1. Динамика рентабельности активов коммерческих банков РФ в 2014-2018 гг. [5] Как видно из рис. 1, динамика рентабельности активов банков имела неустойчивый характер с тенденцией к понижению. Данные изменения были обусловлены воздействием ряда факторов, среди которых основным выступало снижение прибыли банков. Помимо этого, снижению рентабельности активов коммерческих банков страны способствовали следующие причины: - проблемы с внешним фондированием, доступом к международным рынкам капитала на фоне санкций к российским банкам; - снижение цен на нефть и другие сырьевые товары, что привело к замедлению роста российской экономики. Темпы роста ВВП в 2016-2017 гг. составили лишь 1,5 % (в 2018 г. Банк России ожидает роста ВВП в интервале 1,5-2 %); - обесценивание рубля, увеличивающаяся инфляция, что привело к необходимости повышения ключевой ставки Банка России; - спровоцированный негативными слухами о дедолларизации экономики существенный отток из коммерческих банков депозитов населения, что в последующем потребовало повышения процентной ставки по депозитам. Только за период с января по сентябрь 2018 г. из банков было изъято 5,9 млрд долл. валютных вкладов, особенно это коснулось крупных банков и прежде всего ПАО Сбербанк (из которого только в августе 2018 г. население отозвало вклады на сумму 100 млрд руб. и 1,5 млрд долл.). Но поскольку потребности населения в кредитах продолжали повышаться, банки вынуждены были увеличивать процентные ставки по вкладам, что, соответственно, при тех же ставках по кредитам экономике может привести к ещё большему снижению процентной маржи; - в условиях повышенных кредитных рисков коммерческими банками России были сформированы значительные резервы на возможные потери по ссудам, особенно в 2015 г., что привело к ухудшению финансового результата; - значительный рост доли проблемных кредитов и, соответственно, дополнительных затрат, связанных с их взысканием; - минимальная процентная маржа кредитных организаций в условиях высокого процентного риска. Таким образом, указанные факторы привели к сокращению рентабельности активов коммерческих банков страны. При этом следует отметить, что данное снижение неравномерно отразилось на банках с различной структурой собственности. Более высокую рентабельность активов в анализируемом периоде демонстрировали коммерческие банки, контролируемые государством и нерезидентами. В то же время иностранные коммерческие банки с точки зрения рентабельности активов являлись более эффективными по сравнению с банками с государственным участием (во все периоды, за исключением 2016 г.). Крупные частные коммерческие банки оказались нерентабельными в 2015 г. (наиболее кризисный период), а в 2013-2014 гг. и 2016-2017 гг. имели рентабельность активов значительно ниже по сравнению с банками, контролируемыми государством и нерезидентами. Ещё в более сложной ситуации в послекризисный период оказались малые и средние банки. В частности, в 2017 г. по данной группе банков рентабельность активов была отрицательной (табл.1). Таблица 1 Анализ рентабельности активов по группам кредитных организаций в 2013-2017 гг.* Группы кредитных организаций Значение по годам 01.01.2014 01.01.2015 01.01.2016 01.01.2017 01.01.2018 Рентабельность активов, в том числе: 1) банки, контролируемые государством; 2) банки, контролируемые нерезидентами; 3) крупные частные банки; 4) малые и средние банки: - московского региона; - региональные банки 1,9 2,0 2,2 1,6 - 1,9 1,6 0,9 1,1 1,4 0,2 - 1,4 1,6 0,3 0,3 1,0 -0,1 - 0,8 0,6 1,2 1,9 1,8 0,4 0,1 - - 1,0 2,1 2,4 1,4 -0,01 - - *Составлено по [6]. Таким образом, подобная неравномерность уровня рентабельности активов коммерческих банков снижала финансовую устойчивость банковского сектора страны. Рассмотрим более подробно динамику рентабельности капитала российских банков за период 2013-2018 гг. Анализ рентабельности капитала банков Известно, что все негативные результаты финансового состояния коммерческих банков в первую очередь покрываются за счёт собственного капитала. На показатель рентабельности капитала влияют практически те же факторы, что и на рентабельность активов, но, кроме этого, важное значение имеет размер капитала, его динамика в течение года. Коэффициент рентабельности собственного капитала коммерческого банка рассчитывается по формуле Рск(ROE) = П(Пн)/СРск, где П(Пн) - чистая прибыль или прибыль до налогообложения банка; СРск - среднегодовая величина собственного капитала коммерческого банка. Поэтому при анализе рентабельности капитала необходимо учитывать факторы, определяющие его размер. В этом случае расчёт показателя ROE может быть представлен в виде мультипликативной модели [7]: ROE = NP/TI · TI/A · A/CN = EI · YA · EM = ROA · EM, где NP - чистая прибыль банка в анализируемом периоде; TI - валовые доходы банка в анализируемом периоде; А - сумма активов банка; CN - капитал банка; EI - отношение чистой прибыли банка к доходам; YA - отношение доходов банка к величине его активов (характеризует эффективность использования активов); EM - отношение активов к капиталу (мультипликатор капитала). Таким образом, указанная модель оценки рентабельности капитала позволяет детально провести его факторный анализ и сделать более глубокие выводы. Как видно из табл. 2, изменения в рентабельности капитала коммерческих банков России были вызваны действием трёх факторов - мультипликатором капитала (финансовым левериджем), прибылью и доходностью активов. Таблица 2 Факторный анализ рентабельности капитала коммерческих банков РФ в 2013-2017 гг.* Год Мультипликатор капитала (финансовый леверидж) Маржа прибыли Коэффициент доходности активов Рентабельность капитала 01.01.2014 8,0085 0,3005 0,0631 0,1519 01.01.2015 8,4280 0,1469 0,0638 0,0790 01.01.2016 9,1910 0,0546 0,0460 0,0230 01.01.2017 8,9021 0,2796 0,0412 0,1026 01.01.2018 8,5397 0,1955 0,0498 0,0831 *Составлено по [8]. При этом основным фактором оценки рентабельности капитала явилось значительное снижение маржи прибыли в течение всего рассматриваемого периода, тогда как влияние двух других факторов было неоднозначным: в 2014 г. финансовый леверидж и коэффициент доходности активов выросли, в 2015 г. имело место сокращение коэффициента доходности активов, в 2016 г. на фоне постепенного восстановления экономики отрицательное влияние на динамику показателя рентабельности капитала оказало снижение финансового левериджа и коэффициента доходности активов, в 2017 г. произошло сокращение финансового левериджа. Кроме того, как уже указывалось ранее, отрицательное влияние на рентабельность капитала коммерческих банков оказала макроэкономическая нестабильность в стране в 2014-2015 гг. Расчёт рентабельности капитала коммерческих банков в соответствии с этой моделью за рассматриваемый период показал, что, как и в случае с рентабельностью активов, максимальный уровень рентабельности капитала имел место в 2013 г. - 15,2 % (рис. 2). Рис. 2. Динамика коэффициентов рентабельности активов и капитала российских коммерческих банков в 2013-2017 гг. [9] В 2014 и 2015 гг. произошло значительное сокращение рентабельности капитала вследствие снижения чистой прибыли коммерческих банков. Так, в 2014 г. рентабельность капитала составила 7,9 %, а в 2015 г. - только 2,3 %. В последующие периоды рентабельность капитала составляла 10,3 % в 2016 г. и 8,3 % в 2017 г. Отрицательная динамика данного показателя в 2017 г. была обусловлена (как и ранее) сокращением чистой прибыли коммерческих банков. Причиной этому стал также рост суммы резервов под возможные потери по ссудам по сравнению с 2016 г., что было обусловлено ростом рискованных потребительских кредитов [10]. Как и в случае с рентабельностью активов, имеет место негативная тенденция ухудшения рентабельности собственного капитала коммерческих банков РФ в первой половине 2018 г. по сравнению с аналогичным периодом 2017 г. - с 14,4 до 7 %. Таким образом, данный анализ рентабельности капитала коммерческих банков показал достаточно неустойчивое финансовое состояние кредитных организаций в стране, что вызывает необходимость более глубокого исследования данных показателей. Сравнительная характеристика рентабельности активов и капитала банков Между коэффициентами рентабельности активов и капитала коммерческого банка существует следующая зависимость [11]: ROE = ROA · А/СК, где А - активы коммерческого банка; СК - собственный капитал коммерческого банка. Исходя из этого, рентабельность капитала оказывается значительно выше рентабельности активов (рис. 2) [9]. Следует отметить, что в 2017 г. показатели рентабельности активов улучшились у 291 коммерческого банка, функционирующего в РФ (47 % от общего числа действующих кредитных организаций). Наилучшие показатели рентабельности демонстрируют банки из топ-10 [9]. Так, в ПАО Сбербанк данный показатель вырос с 2,29 % в 2016 г. до 3,23 % по итогам 6 месяцев 2018 г.; в ПАО ВТБ - с 0,81 до 1,23 %; в ПАО Газпромбанк - с 0,66 до 0,87 %; в АО «Альфа-Банк» - с минус 0,12 до 4,21 %; в ПАО «Московский кредитный банк» - с минус 0,05 до 0,22 %; в Банке «ФК Открытие» - с 0,34 до 0,64 %; в ПАО «ЮниКредит Банк» - с 0,99 до 2,18 %. По АО «Россельхозбанк» показатель рентабельности активов также демонстрировал тенденцию роста, вместе с тем уровень его по сравнению с другими банками достаточно низкий. По итогам 2018 г. более низкий уровень рентабельности активов имеют коммерческие банки ПАО «Промсвязьбанк» и ПАО «Московский кредитный банк». Рентабельность капитала улучшилась у 280 банков (45 % от общего числа кредитных организаций). Наибольших успехов здесь также добились банки из топ-10 [9]. ПАО Сбербанк в период с 2016 г. по первое полугодие 2018 г. улучшил показатель рентабельности капитала на 1,8 %; ПАО ВТБ - на 3,21 %; ПАО Газпромбанк - на 1,71 %; АО «Альфа-Банк» - на 32,08 %; ПАО «Московский кредитный банк» на 2,17 %; Банк «ФК Открытие» - на 2,09 %; ПАО «Промсвязьбанк» - на 36,3 %; ПАО «ЮниКредит Банк» - на 5,72 %. Рентабельность капитала АО «Россельхозбанк» выросла с 0,02 % в 2016 г. до 1,82 % по итогам первого полугодия 2018 г. Вместе с тем, как и в случае с рентабельностью активов, показатель находится на достаточно низком уровне по сравнению с другими банками - ниже по итогам первого полугодия 2018 г. только у ПАО «Московский кредитный банк» (1,7 %) (табл. 3). Таблица 3 Сравнительный анализ показателей рентабельности по крупнейшим коммерческим банкам РФ в 2016-2018 гг.* Банки Рентабельность активов, % Рентабельность капитала, % 01.01.2017 01.01.2018 01.07.2018 01.01.2017 01.01.2018 01.07.2018 ПАО Сбербанк 2,29 2,98 3,23 18,75 20,07 20,55 ПАО ВТБ 0,81 1,05 1,23 7,42 9,34 10,63 ПАО Газпромбанк 0,66 0,73 0,87 5,54 5,82 7,25 АО «Россельхозбанк» 0,02 0,06 0,23 0,02 0,65 1,82 Национальный Клиринговый Центр 1,11 0,63 0,42 39,84 33,31 27,06 АО «Альфа-Банк» -0,12 1,61 4,21 -0,84 12,67 31,24 ПАО «Московский кредитный банк» -0,05 0,49 0,22 -0,47 3,98 1,70 Банк «ФК Открытие» 0,34 -4,98 0,64 4,33 -81,89 6,42 ПАО «Промсвязьбанк» 1,11 1,34 -3,42 9,65 11,64 45,95 ПАО «ЮниКредит Банк» 0,99 2,60 2,18 7,59 16,22 13,31 *Составлено по [9]. По показателю рентабельности капитала лидируют банки с государственным участием - 16,1 %, далее банки, контролируемые нерезидентами, и убыточные малые и средние банки (табл. 4). Таблица 4 Анализ показателя рентабельности капитала по группам кредитных организаций в 2013-2017 гг.* Группы кредитных организаций Значение по годам 01.01.2014 01.01.2015 01.01.2016 01.01.2017 01.01.2018 Рентабельность капитала, в том числе: 1) банки, контролируемые государством; 2) банки, контролируемые нерезидентами; 3) крупные частные банки; 4) малые и средние банки: - московского региона; - региональные банки 15,2 17,2 15,1 12,9 - 10,2 10,2 7,9 10,2 10,4 1,6 - 7,4 9,6 2,3 2,5 7,4 -1,5 - 4,0 3,5 10,3 15,8 11,4 3,3 0,5 - - 8,3 16,1 13,8 10,9 -0,1 - - *Составлено по [6]. Таким образом, анализ банков РФ показал, что, несмотря на отдельные негативные периоды развития в целом, большая часть из них рентабельна как по капиталу, так и по активам. При этом значительное воздействие на деятельность банков оказывают в большей мере внешнеэкономические факторы, нежели внутренние. К последним относится состояние макроэкономической ситуации в стране, обусловленной повышением уровня инфляции, снижением занятости населения и реальной заработной платы, девальвацией национальной валюты, а также санкциями, которые в определённой степени ограничили доступ банков к зарубежным источникам фондирования. В целом рентабельность банков в России положительна, что свидетельствует об их поступательном развитии. Заключение Исходя из вышеизложенного, можно сделать выводы: банки должны учитывать наличие источников рентабельности коммерческого банка как в краткосрочном, так и в долгосрочном периоде путём более пристального внимания к резервам улучшения рентабельности за счёт учёта системы индикаторов рентабельности. К последним следует отнести: - падение коэффициента прибыли коммерческого банка; - снижение процентной маржи коммерческого банка, поскольку именно чистые процентные доходы в современных условиях выступают основным фактором формирования прибыли; - преобладание в структуре формирования прибыли коммерческого банка нестабильных источников, что не позволяет говорить об устойчивости финансовых результатов в среднесрочной и долгосрочной перспективе; - поглощение получаемой процентной маржи бременем и налоговыми платежами. Применительно к центрам финансовой ответственности может быть рекомендована следующая система индикаторов рентабельности: - убыточность работы центров прибыли коммерческого банка; - несоблюдение бюджета затрат центрами финансовой ответственности; - низкий уровень коэффициента процентной маржи центров финансовой отчётности (ниже установленного норматива по банку); - отрицательная динамика процентного дохода центров финансовой ответственности. Кроме того, следует учитывать влияние на показатели рентабельности факторов, обусловленных условиями цифровизации экономики. Это требует от коммерческих банков: - использования современных информационных технологий в банковской деятельности и обслуживании клиентов, поскольку современное программное обеспечение снижает трудоёмкость работ по созданию банковских продуктов, ускоряет процессы обслуживания клиента, снижает вероятность ошибок. В итоге это влияет на снижение общего объёма затрат коммерческого банка, сокращая уровень издержек банка. С другой стороны, внедрение мобильных интернет-приложений в банковской деятельности делает услуги для потребителей доступнее, что не только повышает спрос на продукты банка, увеличивает число клиентов, но и способствует росту конкурентоспособности банков. Не секрет, что в настоящее время увеличивается число транзакций по расчётам безналичным путём, в виде оплаты и переводов со счетов через интернет и т. д. В свою очередь развивающаяся интернет-торговля вызывает необходимость быстрого и качественного перевода денежных средств, что требует от банков максимального использования достижений цифровой экономики; - доступности мобильного банкинга, который позволяет расширить спрос на продукты именно данного банка. Традиционно клиенты коммерческих банков стремятся выбирать банки, расположенные в районе проживания физического лица или офиса организации. Это снижает транспортные расходы, повышает удобство для потребителя банковского продукта и, соответственно, повышает спрос на банковский продукт; - эффективности рекламной и маркетинговой деятельности, что повышает спрос на банковские продукты, увеличивает объёмы реализации банковских продуктов, способствует росту доходов от них; - повышения уровня квалификации банковского персонала, от которого зависит обоснованность ценовой политики банка, когда постоянно внедряются новые высокотехнологичные продукты, требующие высокой квалификации сотрудников. Таким образом, учёт банком всех имеющихся факторов, проведение превентивных мероприятий по снижению их негативного влияния позволит в будущем стабилизировать уровень рентабельности, которая выступает результативным, качественным показателем деятельности коммерческого банка.
Список литературы

1. О банках и банковской деятельности: Федеральный закон от 02 декабря 1990 г. № 395-1 (ред. от 03.08.2018). URL: http://rulaws.ru/laws/Federalnyy-zakon-ot-02.12.1990-N-395-1/ (дата обращения: 02.09.2018).

2. Об обязательных нормативах банков: Инструкция Банка России от 28 июня 2017 г. № 180-И (ред. от 04.07.2018). URL: http://base.garant.ru/71721584/ (дата обращения: 02.09.2018).

3. Об оценке экономического положения банков: Указание Банка России от 03 апреля 2017 г. № 4336-У (ред. от 03.05.2018). URL: http://base.garant.ru/71682362/ (дата обращения: 20.08.2018).

4. Лаврушин О. И. Банковское дело. М.: КноРус, 2016. 800 с.

5. Бюллетень банковской статистики. URL: www.cbr.ru/publ/?PrtId=bbs (дата обращения: 20.08.2018).

6. Финансовый информационный портал. URL: http://www.banki.ru (дата обращения: 20.08.2018).

7. Горелая Н. В. Некоторые аспекты финансового анализа коммерческого банка // Управление корпоративными финансами. 2016. № 5. С. 314-322.

8. Ларионова И. В., Валенцева Н. И., Панова Г. С., Ольхова Р. Г., Соколинская Н. Э., Мешкова Е. И., Предтеченский А. Н., Туркина А. Е. Риск-менеджмент в коммерческом банке: моногр./ под ред. И. В. Ларионовой. М.: КноРус, 2016. 456 с.

9. Отчёт о развитии банковского сектора и банковского надзора Банка России за 2017 г. URL: http://www.cbr.ru/publ/bsr/bsr_2017.pdf (дата обращения: 25.08.2018).

10. Афанасьева О. Н., Дубова С. Е. Макроэкономический анализ банковской сферы. М.: КноРус, 2016. 464 с.

11. Кузнецова А. И. Повышение рентабельности коммерческих банков в современных экономических условиях // Евразийский союз учёных. 2018. № 3-4. С. 28-31.